Performanceanalyse in der Praxis : Performancemaße, Attributionsanalyse, Global Investment Performance Standards / Bernd R. Fischer.

Format:

Book

Author/Creator:

Fischer, Bernd R., author.

Language:

German

Subjects (All):

Investment analysis.

Physical Description:

1 online resource (544 p.)

Edition:

völlig neu bearbeitete und erweiterte Auflage

Place of Publication:

Berlin ; Boston : Oldenbourg Wissenschaftsverlag, [2014]

Language Note:

German

Summary:

Die 3. Auflage des Lehrbuchs zur Performanceanalyse von Investmentportfolios stellt eine völlig überarbeitete und wesentlich erweiterte Fassung der erfolgreichen Vorauflagen dar. Am allgemeinen Konzept, grundlegende Anwendungen in der Praxis durch detaillierte Beispiele zu veranschaulichen, wurde jedoch festgehalten. Neu hinzugekommen sind umfassende Darstellungen der Analysemethoden für Rentenportfolios und Portfolios, die in mehrere Anlageklassen investieren. Ferner werden Analysetechniken für alternative Anlageklassen wie Hedgefonds eingehend beschrieben. Ein weiterer Schwerpunkt liegt auf der Darstellung risikoadjustierter Performanceanalysen. Die anderen Kapitel über Risiko- und Performancemaße, Benchmarks, die Attributionsanalyse von Aktienportfolios und die Global Investment Presentation Standards (GIPS) wurden unter Berücksichtigung der neuesten Literaturbeiträge aktualisiert und wesentlich erweitert. Das Buch richtet sich in erster Linie an Studierende der Finanzmathematik, an Investmentanalysten, an Wirtschaftsprüfer sowie an Consultants im Bereich des Asset Managements.

Contents:

Frontmatter

Vorwort

Inhaltsverzeichnis

1. Einordnung der Performanceanalyse in den Produktionsprozess der Vermögensverwaltung

2. Renditemaße

2.1 Basisformel der Renditeberechnung

2.2 Geometrische Verknüpfung und Skalierung von Renditen

2.3 Interner Zinssatz

2.4 Zeitgewichtete Rendite

2.5 Vergleich zwischen der zeitgewichteten Rendite und dem internen Zinssatz

2.6 Näherungsverfahren bei der Berechnung der zeitgewichteten Rendite

2.7 Aktive Rendite

2.8 Stetige Verzinsung

3. Indizes und die Konstruktion von Benchmarks

4. Attributionsanalyse bei Aktienportfolios gemäß dem Brinson-Ansatz

4.1 Grundlagen einer Attributionsanalyse

4.2 Attributionsanalyse gemäß dem Brinson-Ansatz im Einperiodenfall

4.3 Attributionsanalyse gemäß dem Brinson-Ansatz im Mehrperiodenfall

4.4 Attributionsanalyse in geometrischer Form

4.5 Aufschlüsselung des internen Zinssatzes

5. Attributionsanalyse bei Rentenportfolios

6. Attributtonsanalyse von Portfolios mit mehreren Assetklassen

7. Attributionsanalyse mit Derivaten

8. Global Investment Performance Standards (GIPS)

9. Darstellung der Risiken des Investmentprozesses und Performancemaße

9.1 Risiken des Investmentprozesses

9.2 Messung des absoluten Risikos

9.3 Messung des Abweichungsrisikos gegenüber einer Benchmark

9.4 Performancemaße

9.5 Messung der Homogenität der Managementleistung

9.6 Darstellung allgemeiner Risiken im Sinne der GIPS

10. Risikoadjustierte Attributionsanalyse und spezielle Aspekte bei der Analyse von Hedgefonds

LITERATURVERZEICHNIS

STICHWORTVERZEICHNIS

Notes:

Bibliographic Level Mode of Issuance: Monograph

Includes bibliographical references and index.

Description based on online resource; title from PDF title page (publisher's Web site, viewed 08. Jul 2019)

ISBN:

9783486851144

3486851144

OCLC:

903966120